Viet Hustler sẽ ra 2 bài viết vào cuối tuần:
Thứ 7: Phân tích cổ phiếu Google
Chủ Nhật: Tiềm năng kinh tế Mỹ sau báo cáo GDP Q2
Từ ngày 08/01, tất cả các bài viết của Viet Hustler sẽ chuyển qua thành paid-subscriber, các bạn hãy đăng kí ngay ngày hôm nay để nhận mức giá ưu đãi cho cả năm nhé.
PCE cốt lõi “nóng” nhẹ hơn dự báo
Chỉ số PCE cốt lõi tháng 6, thước đo lạm phát quan trọng của FED, ra ở mức +2.6% so với cùng kì năm ngoái, cao hơn con số +2.5% mong đợi và không đổi so với tháng 5
Tuy nhiên theo tháng, con số này bằng dự báo ở 0.2%, vẫn cao hơn con số 0.1% tháng trước.
Xác nhận xu hướng cũ từ PMIs và CPI, giảm phát ở đầu hàng hóa tiếp tục với lạm phát ở đầu dịch vụ không thay đổi
Cấu phần theo thời gian:
Chỉ số PCE siêu cốt lõi tăng nhẹ 0.19% theo tháng (+0.18% tháng trước) nhưng vẫn trên đà giảm, bình ổn ở 3.43% theo năm
PCE cốt lõi = PCE - lương thực/năng lượng
PCE siêu cốt lõi = PCE cốt lõi - nhà ở
Đây là tháng thứ 50 nhóm siêu cốt lõi tăng với giá dịch vụ y tế và bảo hiểm đóng vai trò lớn
→ Mặc dù hơi nóng hơn mong đợi so với cùng kì năm ngoái, đà tăng của PCE vẫn tiếp tục cho thấy sự nguội lại của lạm phát với cấu phần không thay đổi. Điều này tiếp tục củng cố niềm tin của FED là lạm phát ở đầu dịch vụ sẽ dần nguội lại theo thời gian và nhìn chung báo cáo hôm nay sẽ không cản trở kế hoạch cắt lãi suất vào tháng 9.
Giá cả tiếp tục tăng nhanh hơn thu nhập
Tăng trưởng lương yếu rất nhiều mong đợi, chỉ lên +0.2% theo tháng, thấp hơn +0.4% mong đợi trong khi tiêu dùng tăng +0.3% bằng dự báo
Tính theo năm, mặc dù đã khá sát nhưng giá cả tiếp tục lên nhanh hơn thu nhập
Tỉ lệ tiết kiệm giảm xuống 3.4% từ 3.5%, thấp nhất kể từ 12/2022
Con số bi quan về thu nhập và tỉ lệ tiết kiệm này xảy ra trong bối cảnh chính phủ đang mạnh tay bơm tiền vào nền kinh tế qua các quỹ an sinh xã hội
→ Sự sụt giảm về tăng trưởng thu nhập tháng 6 bù trừ lại cho báo cáo PCE nhỉnh hơn dự báo trong buổi sáng. Lạm phát đầu tiên lương nguội lại như mong đợi của FED. Tuy nhiên báo cáo này cũng cho thấy một phần không nhỏ trong tiêu dùng của người dân đang được kéo bằng nợ.
Thị trường vẫn tin chắc 100% FED sẽ cắt trong tháng 9 với tín hiệu trong FOMC tuần sau
Khảo sát lạc quan tiêu dùng chạm đáy bi quan 8 tháng
Khảo sát niềm tin tiêu dùng của UMich giảm mạnh trong tháng 7.
Điều kiện hiện tại chạm mức thấp nhất kể từ 12/2022
Khảo sát nhìn thấy sự tách biệt theo đảng phái chính trị với người thuộc Đảng Dân Chủ bi quan rõ rệt
Suy nghĩ về việc mua sắm các sản phẩm lớn như nhà, xe, nội thất đều sụt giảm
Điều này nhìn chung khá tích cực cho FED với kì vọng về lạm phát ổn định
1 năm: 2.9% bằng mong đợi
5 năm: 3.0% cao hơn 2.9% mong đợi
Báo cáo tài chính 3M: Câu chuyện quay đầu
Lợi nhuận: $1.93 cổ phiếu cao hơn 15% $1.68 mong đợi
Doanh thu: $5.83 tỷ cao hơn nhiều 7.3% $6.26 tỷ dự báo
Tăng dự báo lợi nhuận hoạt động cả năm lên $7.00 - $7.30 từ $6.80 - $7.30 trước đó
CEO mới: Nhu cầu đã quay trở lại với các chiến lược cắt giảm chi phí hoạt động đạt nhiều hiệu quả
Steve: Sau khi thay đổi CEO đầu tháng 5 vừa qua và tách mảng y tế ra thành một công ty riêng để có thể trả khoản bồi thường $12.5 tỷ đô cho vụ kiện xả chất thải môi trường (PFAS) thì vừa có ngày giao dịch mạnh nhất 36 năm, với nhu cầu quay lại và các hoạt động cắt giảm chi phí thành công, là một cổ phiếu đáng chú ý tới sau khi giá đã nguội lại ở vùng ~$110/cổ phiếu. cho nhà đầu cơ hội đầu tư vào một công ty cổ điển lâu đời sẵn sàng đổi mới sau rất nhiều khủng hoảng.
Thị trường: Shorts-cover rally tiếp tục với niềm tin FED sẽ ấn định ngày cắt lãi suất
Sau các dữ liệu vĩ mô phần nhiều ủng hộ kế hoạch cắt lãi suất của FED cộng với sức mạnh được thể hiện trong báo cáo GDP ngày hôm qua, tâm lí trên thị trường tiếp tục được cải thiện trong phiên ngày hôm nay.
Sau khi gamma gãy về vùng negative trong những ngày vừa qua, sau khi SPX để mất level 5500, positions trên thị trường đã bình ổn với lượng lớn put ngắn ngày vào trong lúc panic hoàn toàn bị crush, giúp VIX tiếp tục rút lui và đẩy thị trường đi lên trong đợt shorts-cover rally.
IWM nhìn chung vẫn đang lead khá tốt ở trên 220. Hiện tại call làm chủ hoàn toàn
Nhưng có chút lo lắng về việc volume call đã đẩy IV đầu trên lên quá cao
SPX thì đã tạo level rõ ràng hơn, phần nhiều sẽ consolidate trong khoảng 5400-5500 cho tới FOMC
Tiềm năng big tech lâu dài trở lại khá ổn với nhà đầu tư lớn lợi dụng đợt pullback vừa rồi để mua call xa tới đầu 2025 (short index ngắn hạn, mua call big tech dài hạn)
Trên internal, tất cả nhìn chung tốt với buyer làm chủ phiên giao dịch, seller biến mất. Sau ngày hôm nay, shorts-cover rally phần nhiều đã kết thúc.
Bình luận (0)
Chưa có bình luận nào
Hãy là người đầu tiên bình luận
Đăng nhập để bình luận