Market 07/16: Doanh số bán lẻ tháng 6 tốt hơn kỳ vọng

Doanh số bán lẻ chậm lại nhưng tốt hơn kỳ vọng

• Doanh số bán lẻ tháng 6 không đổi: 0% MoM ( >ước tính -0.3% MoM | trước đó +0.3%).

  • Doanh số bán lẻ cốt lõi (không gồm doanh số bán ô tô) tăng: +0.4% MoM.

• Số liệu tháng 5 cũng được điều chỉnh tăng +0.1% lên +0.3% - mức sửa đổi tốt nhất kể từ năm ngoái.

• Trên cơ sở không điều chỉnh theo mùa, doanh số bán lẻ tăng +0.2% YoY.

Doanh số ô tô giảm mạnh - Bán hàng trực tuyến thúc đẩy tăng trưởng

• Doanh số bán lẻ chung bị hạn chế do mức giảm -2.3% MoM từ các đại lý ô tô.

  • Các nhà sản xuất ô tô cho biết doanh số chỉ chậm lại và kỳ vọng sẽ hồi phục trong tháng 7.

• Nhóm hàng kiểm soát (control group) (dùng trong tính GDP) tăng +0.9% MoM (vượt xa kỳ vọng +0.2% MoM) - mức tăng cao nhất kể từ tháng 4/2023

Phản ứng của thị trường: Small cap rally, Big Tech giảm điểm

Nhà đầu tư đã không chỉ quan tâm khối Big Tech — mà đã có nhiều niềm tin hơn vào lợi nhuận của các công ty nhỏ và các ngành công nghiệp khác tại Mỹ sau báo cáo doanh số bán lẻ tốt hơn kỳ vọng!

• Cả Small Cap (Russell 2000) và Dow Jones đều tăng điểm hôm nay:

• Big Tech lại giảm (nguyên nhân như đã kể trên):

  

• USD cũng tăng sau khi doanh số bán lẻ cao hơn kỳ vọng.

• Thị trường dự kiến sẽ có 6 lần cắt giảm lãi suất trong năm tới, với lần cắt giảm đầu tiên vào tháng 9 năm nay.

Giá nhập khẩu thấp hơn dự kiến: tạo tiền đề cho lợi nhuận doanh nghiệp tăng

• Giá nhập khẩu tháng 6 không thay đổi: 0% MoM (< dự kiến tăng +0.2% MoM).

  => Giá nhập khẩu thấp hơn kỳ vọng tạo điều kiện cho các doanh nghiệp tăng lợi nhuận bán lẻ.

• Trong khi giá xuất khẩu giảm -0.5% MoM, giảm mạnh hơn dự kiến -0.1%.

Phát biểu của các quan chức Fed: Powell, Daly

Chủ tịch Fed Powell:

• Không chờ đợi lạm phát giảm xuống 2% mới bắt đầu giảm lãi suất.

• Nền kinh tế dự kiến sẽ chậm lại trong năm nay.

• Khả năng hard-landing khó có thể xảy ra.

Chủ tịch Fed Daly:

• Có thể có sự điều chỉnh lãi suất trong thời gian tới.

• Lạm phát đang tiến tới mục tiêu 2%.

Báo cáo thu nhập các công ty: Bank of America, Morgan Stanley

Bank of America ER: Doanh thu vượt kỳ vọng nhờ phí ngân hàng đầu tư và quản lý tài sản tăng

• EPS: 83 cent (ước tính 80 cent/cổ phiếu)

• Lợi nhuận giảm -6.9% YoY, xuống 6.9 tỷ USD

• Doanh thu: tăng chưa đến +1% YoY, đat 25.54 tỷ USD (ước tính 25.22 tỷ USD).

  • Phí ngân hàng đầu tư tăng +29% YoY lên 1.56 tỷ USD.

  • Phí quản lý tài sản tăng +14% YoY lên 3.37 tỷ USD nhờ thị trường chứng khoán tích cực.

• Thu nhập lãi ròng giảm -3% YoY xuống 13.86 tỷ USD

Morgan Stanley ER: Lợi nhuận tăng 40% cùng kỳ

• EPS: 1.82 USD, vượt dự đoán1.65 USD.

• Lợi nhuận tăng +41% YoY, đạt 3,08 tỷ USD.

• Doanh thu: tăng +12% YoY, đạt 15.02 tỷ USD (so với cùng kỳ năm ngoái 13.46 tỷ USD).

• Doanh thu ngân hàng đầu tư tăng +51% YoY, đạt 1.62 tỷ USD.

• Doanh thu quản lý tài sản tăng +2% YoY, đạt 6.79 tỷ USD.

Dự đoán quý 3: EPS: 1.61 USD - Doanh thu 13.15 tỷ USD.

Dự đoán FY 2024: EPS: 6.75 USD - Doanh thu 57.77 tỷ USD.

Thị trường crypto: Các Spot ETF Ether có khả năng bắt đầu giao dịch vào tuần tới

1. Các Spot ETF Ether có khả năng bắt đầu giao dịch vào thứ 3 tuần tới.

2. Trump nhận 3 triệu USD crypto quyên góp cho chiến dịch tranh cử.

   • Cameron và Tyler Winklevoss (đồng sáng lập sàn giao dịch crypto Gemini) quyên góp 1.6 triệu USD bằng BTC.

   • Jesse Powell, đồng sáng lập sàn giao dịch crypto Kraken) quyên góp 845.000 USD bằng ETH.

Một số tin tức khác:

1. Đảng Cộng hòa chính thức bầu Donald Trump làm ứng cử viên tổng thống, JD Vance ứng cử phó tổng thống.

• Elon Musk sẽ quyên góp 45 triệu USD/tháng cho Super PAC ủng hộ Trump.

2. Hàng tồn kho doanh nghiệp tháng 5 tăng +0.5% MoM, mạnh hơn dự kiến.

   • Hàng tồn kho không bao gồm ô tô chững lại ở mức 0%.