Market 04/15: Doanh số bán lẻ tháng 3 vượt dự báo

William (Fed New York): Có thể bắt đầu hạ lãi suất trong năm nay

Chủ tịch Fed New York William cho biết:

• Nền kinh tế sẽ tiếp tục tăng trưởng khoảng +2% trong năm nay

• Thị trường đang định giá tiến độ giảm lạm phát chậm lại

• Nếu lạm phát tiếp tục giảm dần, Fed có thể bắt đầu hạ lãi suất trong năm nay.

• Chính sách tiền tệ đang ở trạng thái tốt và tiêu dùng cũng như nền kinh tế nói chung tiếp tục tăng trưởng mạnh mẽ

Doanh số bán lẻ của Mỹ vượt dự báo trong tháng 3: kéo dài cuộc chiến lạm phát của Fed

Doanh số bán lẻ tháng 3: +0.7% M/M, cao hơn hẳn so với ước tính +0.4% nhưng thấp hơn mức tăng +0.9% tháng trước.

• Thực tế là doanh số bán lẻ tháng 2 đã được sửa đổi tăng từ +0.6% m/m lên +0.9% m/m — mức tăng lớn nhất trong vòng 1 năm.

• Doanh số bán lẻ của nhóm kiểm soát (control group) tăng vọt +1.1% M/M - tăng mạnh nhất kể từ tháng 1/2023, sau mức tăng +0.3% m/m tháng trước.

• Doanh số bán lẻ cốt lõi (không bao gồm ô tô) +1.1% M/M (dự kiến +0.5%), doanh số không bao gồm ô tô và gas +1.0% M/M (dự kiến +0.3%)

Doanh số bán lẻ tháng 3 và trung bình 3 tháng theo cấu phần:

• Doanh số bán hàng không qua cửa hàng tăng vọt

• Đà tăng của doanh số nhà hàng/quán bar suy yếu

Tổng giá trị mua hàng tại các nhà hàng và quán bar tăng +0.4% M/M - mức tăng yếu hơn so với tháng trước

Tuy nhiên, doanh số bán lẻ thực (không điều chỉnh mùa vụ) tháng 3 có sự sụt giảm lớn - tháng thứ 12 sụt giảm trong 17 tháng qua

Lợi suất TPCP Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng vọt lên mức cao nhất kể từ đầu năm sau báo cáo bán lẻ:

• Do doanh số bán lẻ cao hơn dự kiến làm xói mòn niềm tin rằng Fed sẽ bắt đầu cắt giảm lãi suất trong năm nay.

Tin thị trường: căng thẳng địa chính trị tại Trung Đông tiếp tục ảnh hưởng lên toàn bộ các thị trường

Các nhà lãnh đạo thế giới kêu gọi các bên bình tĩnh và “kiềm chế tối đa” sau các cuộc không kích quy mô lớn của Iran vào Israel.

• Bộ trưởng Quốc phòng Israel nói với Lầu Năm Góc: Không còn lựa chọn nào khác ngoài trả đũa Iran.

• => Nhiều người lo ngại xung đột sẽ lan rộng.

• VIX (chỉ số biến động volatility của thị trường tăng vọt lên trên 17 điểm vào thứ Sáu và đóng cửa ở mức cao nhất kể từ tháng 10/2023.

  • Thị trường đổ xô đặt cược vào sự biến động lớn của cổ phiếu sắp tới do ảnh hưởng địa chính trị trên, đẩy volume options gắn liền với VIX lên mức cao nhất kể từ tháng 2/2018.

• Giá dầu giảm - các trader cho rằng Israel có thể sẽ phản ứng thận trọng trước cuộc tấn công cuối tuần của Iran, giảm nguy cơ xung đột lan rộng ở Trung Đông.

• Yên Nhật giảm xuống mức thấp nhất trong 34 năm so với USD khi thị trường đặt cược vào chính sách tiền tệ đối lập giữa Fed và BOJ:

  • Bởi thị trường lo sợ Fed có thể sẽ giữ chính sách lãi suất hawkish lâu hơn nếu lạm phát cao trở lại do cú shock nguồn cung bởi chiến tranh.

Thị trường Crypto: Hong Kong trở thành khu vực đầu tiên tại châu Á mở đường cho Spot BTC ETF

Hong Kong chính thức phê duyệt loạt quỹ ETF Bitcoin giao ngay

Thị phần của Bitcoin trên thị trường tiền điện tử đạt mức cao nhất kể từ năm 2021

• Bitcoin chiếm gần 55% trong thị trường tiền ảo trị giá 2.4 nghìn tỷ USD

• Sau Bitcoin là Ether, Tether, BNB và Solana.

Landesbank Baden-Württemberg, ngân hàng liên bang lớn nhất của Đức kết hợp với sàn giao dịch tiền điện tử Bitpanda cung cấp dịch vụ lưu ký tiền điện tử

Cập nhật kết quả kinh doanh: Goldman Sachs, Charles Schwab

1. Goldman Sachs

• Doanh thu: 14.21 tỷ USD, +16% Y/Y, cao hơn so với dự kiến ​​12.92 tỷ USD

  • Giao dịch Fixed income: +10% lên 4.32 tỷ USD, cao hơn ước tính của StreetAccount 680 triệu USD

  • Giao dịch cổ phiếu: +10% lên 3.31 tỷ USD, cao hơn dự kiến 300 triệu USD

  • Ngân hàng đầu tư: +32% lên 2.08 tỷ USD nhờ nhu cầu phát hành nợ và cổ phần tăng cao

• Lợi nhuận: +28% Y/Y lên 4.13 tỷ USD

• EPS: 11.58 USD, cao hơn nhiều so với dự kiến 8.56 USD của LSEG

2. Charles Schwab

• Doanh thu -7.3% Y/Y xuống 4.74 tỷ USD, cao hơn một chút so với dự kiến 4.71 tỷ USD.

• Doanh thu lãi ròng -19.4% xuống còn 2.23 tỷ USD, cao hơn dự kiến 2.22 tỷ USD

  • Phí quản lý tài sản +20.6% lên 1.35 tỷ USD, vượt qua kỳ vọng 1.31 tỷ USD

  • Doanh thu giao dịch -8.4% xuống 817 triệu USD, không đạt kỳ vọng 824,8 triệu USD.

  • Phí tài khoản tiền gửi ngân hàng +21.2% lên 183 triệu USD

• Giao dịch trung bình hàng ngày của khách hàng +1.1% Y/Y và +14.8% Q/Q lên 5.96 triệu

Các sự kiện chính trong tuần 04/15 - 04/21

1. Dữ liệu Doanh số bán lẻ tháng 3 - Thứ Hai

2. Chủ tịch Fed Powell phát biểu - Thứ Ba

3. Dữ liệu Doanh số bán nhà cũ - Thứ Năm

4. Chỉ số Sản xuất của Philly Fed - Thứ Năm

5. Tổng cộng có 13 lần quan chức Fed phát biểu trong tuần này

• ~10% công ty trong S&P 500 báo cáo thu nhập trong tuần này

Các tin tức khác

1. Tesla có kế hoạch giảm 10% lao động toàn cầu, khoảng 14,000 nhân viên.

• Phó chủ tịch cấp cao Drew Baglino và Phó chủ tịch chính sách công và phát triển kinh doanh Rohan Patel sẽ rời công ty.

2. Salesforce được cho là đang trong các cuộc thảo luận cấp cao để mua lại Informatica Inc

3. Doanh số bán iPhone của Apple Inc. giảm gần 10% so với dự kiến ​​trong quý kết thúc vào tháng 3, phản ánh doanh số bán hàng sụt giảm ở Trung Quốc

4. Chỉ số Thị trường Nhà ở NAHB chạm mức 51, bằng với ước tính 51, không đổi so với tháng trước

5. Chỉ số sản xuất Empire tháng 3 giảm mạnh xuống -14.3 so với ước tính -5.2, nhưng cải thiện so với -20.9 trước đó

• Lượng đơn đặt hàng mới được cải thiện nhẹ nhưng vẫn giảm

• Vận tải tiếp tục trong vùng thu hẹp

• Giá phải trả tăng vọt